В рамках исследования выбранной темы выпускной квалифицированной работы необходимо было определить особенности постановки финансового менеджмента на предприятии, а также направлений повышения эффективности использования финансовых ресурсов на примере коммерческой компании ООО «Остин», которая организует свою деятельность в секторе торговли. В рамках написания теоретической главы работы было выяснено, что финансовые ресурсы предприятия – это денежные доходы и поступления, которые управляются субъектом хозяйствования и которые направляются для выполнения возникающих финансовых обязательств, осуществление затрат по широкому воспроизводству и финансовому стимулированию работников. С понятием эффективной системы формирования финансовых ресурсов предприятия связано понятие финансового менеджмента. Будучи широким и многогранным по своему содержанию, финансовый менеджмент может рассматриваться в различных контекстах : - как научная дисциплина; - как система управления финансами хозяйственного объекта; - как вид предпринимательской деятельности. Финансовый менеджмент предпринимательства призван решать следующие задачи: - обеспечить высокую финансовую устойчивость предприятия в процессе его развития; - поддержать постоянную платежеспособность предприятия; - обеспечить максимизацию прибыли; - минимизировать финансовые риски. Эта система задач направлена на достижение на каждом этапе развития предпринимательства увеличения рыночной стоимости, обеспечивая стабильную финансовую устойчивость и платежеспособность, а так же на уравновешивание прибыли и риска при принятии того или иного управленческого решения. Важнейшими теоретическими положениями современной науки управления финансами являются : - концепция денежных потоков; - концепция временной ценности денег; - концепция риска и доходности; - гипотеза об эффективности рынков; - портфельная теория и модели ценообразования активов; - теории структуры капитала и дивидендной политики; - теория агентских отношений и др. Основные направления деятельности финансового менеджмента: - деятельность по формированию финансовой структуры капитала; - деятельность по формированию активов; - деятельность по управлению оборотными активами; - деятельность по управлению вне оборотными активами; - деятельность по управлению инвестициями; - деятельность по управлению и формированию собственных финансовых ресурсов; - деятельность по управлению заемными финансовыми средствами; - деятельность по управлению финансовыми рисками. Финансовое состояние при этом может быть определено как совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов. Формирование эффективной системы оценки финансового состояния предприятий, как выяснили, необходимо. Главная цель анализа финансового состояния – определение текущего положения дел в финансовой сфере, выявление ошибок для целей их пресечения или устранения. В качестве практического примера представлен анализ оценки финансовых результатов деятельности на примере коммерческой компании ООО «Остин», основным видом деятельности которой является торговля. На основе проведенной работы по анализу отчетности ООО «Остин» можно сделать следующие выводы: В соответствии с анализом финансовых данных можем судить о снижении основных финансовых показателей деятельности ООО «Остин» в 2013 году. Выручка от продажи товаров ООО «Остин» снизилась за 2013 год на 7957 тыс. руб. или 14 %. Себестоимость проданных товаров снизилась на 8117 тыс. руб. за 2013 г. по сравнению с 2012 г. Важно отметить, что снижение выручки от продажи товаров и, как следствие, в конечном итоге сокращение чистой прибыли связано с ростом управленческих расходов на 753 тыс.руб., ростом на 3557 тыс.руб. процентов к уплате, ростом прочих расходов на 982 тыс.руб. Рентабельность основных средств также показывает отрицательные результаты ввиду сокращения величины чистой прибыли в 2013 году. Основной проблемой в деятельности ООО «Остин», таким образом, можно считать снижение основных финансовых показателей деятельности предприятия, стабилизировать которые можно за счет ряда способов: - внедрить схемы факторинга; - повысить эффективность управления финансами. Для решения указанных проблем было предложено внедрить систему факторинга, а также ERP систему. В рамках внедрения ERP-системы, как выяснили, можно сориентировать деятельность ООО «Остин» на взаимоувязку с Системой 1С: «Предприятие 8. Управление торговой деятельностью». Как было выяснено, внедрение ERP во взаимоувязке с Системой 1С: «Предприятие 8. Управление торговой деятельностью» должно обеспечить решение следующих задач: - организация «стройной», эффективной системы приемки заказов на исполнение компанией ООО «Остин»; - организация системы планирования деятельности на основе автоматизации основных бизнес-процессов; - ориентация на формирование эффективной системы контроля управленческой деятельности по возможным направлениям; - ориентация на активизацию маркетинговой деятельности; - организация эффективной системы складского учета. Расчет экономической эффективности мероприятия по совершенствованию деятельности ООО «Остин» позволил сделать вывод, что разработанное нами решение по внедрению ERP-системы является эффективным и необходимым Для того, чтобы оценить возможный эффект роста прибыли, обратились к опыту компании – конкурента ООО «Астрельетта», которой удалось повысить результативность деятельности при аналогичной политике. Так, в перспективе до 2016 года для ООО «Остин» предполагается рост чистой прибыли на 5% ежегодно нарастающим итогом. Предложенные мероприятия для ООО «Остин», таким образом, в 2014-2016 году, как выяснили, позволят увеличить прибыль и улучшить финансовое состояние в целом.
Содержание Введение…………………………………………………………………………...3 Глава 1. Теоретические аспекты организации финансового менеджмента фирмы……………………………………………………………………………...6 1.1 Сущность и функции финансового менеджмента………………………….6 1.2 Анализ финансового состояния фирмы как основа управления финансами………………………………………………………………………..15 1.3 Особенности организации финансового менеджмента фирмы…………..25 Глава 2. Анализ финансового состояния фирмы ООО «Остин»…………….37 2.1 Организационно-экономическая характеристика ООО «Остин»……….37 2.2 Анализ основных финансовых показателей ООО «Остин»……………..45 2.3 Оценка организации финансового менеджмента в ООО «Остин»………54 Глава 3. Совершенствование организации финансового менеджмента в ООО «Остин»…………………………………………………………………….59 3.1 Рекомендации по совершенствованию управления финансами в ООО «Остин»…………………………………………………………………….59 3.2 Эффективность предложенных мероприятий……………………………..65 Заключение………………………………………………………………………71 Список использованной литературы…………………………………………...75 Приложения……………………………………………………………………...79
Список используемой литературы I. Законодательные и нормативные акты 1. Конституция Российской Федерации // СПС «Гарант» 2. Федеральный закон от 24 июля 2014 года № 212-ФЗ «О страховых взносах в Пенсионный Фонд Российской Федерации, Фонд социального страхования Российской Федерации, Федеральный Фонд обязательного медицинского страхования и территориальные Фонды обязательного медицинского страхования» (ред. от 03.06.2014 г.) 3. Федеральный закон от 3.12.2014 г. № 379-ФЗ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации по вопросам установления тарифов страховых взносов в государственные внебюджетные фонды» // СПС «Гарант» 4. Федеральный закон от 24 июля 2014 года № 209-ФЗ «О развитии малого и среднего предпринимательства в Российской Федерации» // СПС «Консультант плюс» 5. Федеральный закон от 26.12.2014 № 294-ФЗ «О защите прав юридических лиц и индивидуальных предпринимателей при осуществлении государственного контроля (надзора) и муниципального контроля» // СПС «Гарант» 6. Федеральный закон «Об акционерных обществах» (ОБ АО) от 26.12.1995 № 208-ФЗ // СПС «Гарант» 7. Федеральный закон «Об обществах с ограниченной ответственностью» от 08.02.1998 № 14-ФЗ // СПС «Гарант» II. Учебники, учебные пособия, монографии 8. Албастов А.Д. Предпринимательство и предпринимательское право. Москва: «АСТ».-2014.- 439 с. 9. Алиев С.Д. АХД. Москва: «Альянс-М.-2014.- 438 с. 10. Борисов А.Б. Большой экономический словарь. - М.: Книжный мир, 2014. – 358 c. 11. Барлиани И.Я. История экономических наук.- М.: ДрозД, 2013.- 199 с. 12. Бурлаков М.С. Экономика предприятий.- М.: Вилор, 2012.- 329 с. 13. Вечканова Г.Р., Вечканов Г.С. Микроэкономика. 8-е изд. - СПб.: Питер, 2014. - 208 с. 14. Говорков Д.Г. Финансовый анализ деятельности предприятий.- М.: Астра, 2014.- 403 c. 15. Кнорринг В.И. Теория, практика и искусство управления: Учебник для вузов.– М.:АСТ, 2013.-359 с. 16. Лукасевич И.Я. Финансовый менеджмент - 2-е изд., перераб. и доп.- М. : Эксмо, 2014. - 768 с. 17. Лупачев Г. Экономика.- М.: АСТ, 2013.- 199 18. Львов Ю.А. Основы экономики и организации бизнеса. - Спб.: ГМП «Фармико», 2013. – 285 с. 19. Лях Д.Д. Предпринимательство в ..- М.: Дрофа, 2013.- 308 с. 20. Морозова О.Л. Экономический словарь.- М.: АСТ, 2014.- 915 с. 21. Наумова К.Ю. Финансовый менеджмент- М.: Фронт-5М, 2011.- 329 с. 22. Никитина С.К. История российского предпринимательства. М., Экономика, 2014. – 482 с. 23. Оболенцев Б. Экономика на предприятии.- М.: Фронт-5М, 2012.- 329 с. 24. Ременников В.В. Прогнозирование. – М.: Юнити-ДАНА, 2014. -140 с. 25. Руффман Р. Менеджмент.- М.: СПб.: Нева, 2012.- 484 с. 26. Серов С.Д. Экономика предприятия.- М.: «АСТ, 2014.- 996 с. 27. Синк С.Д.Управление производительностью: планирование, измерение и оценка, контроль и повышение. - М.: Прогресс, 2013.- 399 с. 28. Филовский А.Д. Предпринимательство в России. М., РОССПЭН, 2013.-249 с. 29. Фурканов М.Ю. Экономика предприятия.- М.: ВиД, 2012.- 429 с. 30. Шамрай А.А. Жизненный цикл малого предприятия.- М.: «Либеральная Миссия», 2013.- 109 с. 31. Ясный М.Ю. Малый и крупный бизнес // Экономис.- 2011.- №24 III. Статьи из периодической печати 32. Аверина О.И., Мамаева И.С. Анализ финансовой устойчивости предприятия по принципам РСБУ и МСФО // Экономический анализ: теория и практика.- 2009.- № 34 33. Беспалов М.В. Комплексный анализ финансовой устойчивости предприятия: коэффициентный, экспертный, факторный и индикативный // Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование, бухгалтерский учет. – 2012. - № 3 34. Бочаров В.В. Абсолютные показатели финансовой устойчивости -2011. 35. Глазунов М.И. Оценка финансовой устойчивости коммерческой организации на основе данных бухгалтерского баланса // Экономический анализ: теория и практика. – 2009. - № 21 36. Зарецкая В.Г. Эволюция финансовой отчетности в российской федерации и ее влияние на процедуру анализа финансового состояния // Международный бухгалтерский учет. – 2012. - № 34 37. Киров А.В. Принципы интегрированной системы управления финансовой устойчивостью фирмы // Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование, бухгалтерский учет. – 2012. - № 3 38. Кован С.Е., Кочетков Е.П. Финансовая устойчивость предприятия и ее оценка для предупреждения его банкротства // Экономический анализ: теория и практика. – 2009. - № 15 39. Кольцова И. Пять показателей для объективной оценки долговой нагрузки вашей предприятия -2009.-№23 40. Любушин Н.П., Левшин Г.В. Анализ финансовой устойчивости организаций вертикально интегрированных структур управления с использованием данных управленческого учета // Экономический анализ: теория и практика. – 2009. - № 5 41. Орлова Е. Кредитование малого и среднего бизнеса: тенденции посткризисного развития// Эксперт РА.- Презентация.- 2013 42. Пенчук Г. Динамика развития отрасли // Экономика отрасли.- 2013. 43. Самиев П. Кредитование малого и среднего бизнеса в России: посткризисное оживление // Эксперт РА.- Презентация.- 2013 44. Формирование и использование финансовых ресурсов индивидуальных предпринимателей // Мир деловых людей.- 2014.-10 мая 45. Черняева И.В. Концепция финансовой устойчивости отечественных товаропроизводителей // Экономический анализ: теория и практика. – 2009. - № 16 46. Юсупова Н. Поддержка малого предпринимательства в США Мировая экономика и международные отношения. – 2014. - № 5 IV. Иностранная литература 47. Cottarelli C. et al. Bank Lending Rates and Financial Structure in Italy: A Case Study/ C. Cottarelly, G.Ferri, A.Generale.- Washington: IMF, 2011.- 126 p. V. Интернет-ресурсы 48.Журнал финансовый менеджмент,-2014.- www.dis.ru 49. Финансовый анализ,-2013.- www.finanaliz.ru 50. Финансовая информация,-2014.- www.finam.ru